Desacceleració econòmica i incerteses debiliten el nostre sector exterior

Informe

Per primera vegada des del 2010, les vendes a l'exterior van perdre pes al PIB, és a dir, van créixer menys que la resta de l'economia.

---

El comerç exterior espanyol es refreda. Les dades de l'informe que elabora mensualment la Secretaria d'Estat de Comerç, corresponents al primer semestre de l'any, mostren que les exportacions espanyoles de béns van créixer tot just un 1,7% entre gener i juny, fins a 147.408 milions d'euros. Una xifra que és 1,1 punts inferior a la taxa del mateix període del 2018, que va ser de 2,9%.

 

Per la seva banda, els primers sis mesos de l'any, les importacions van créixer un 1,6% respecte del mateix període de l'any passat, fins a 162.120 milions d'euros. Aquest increment és 3,3 punts inferior que el del primer semestre del 2018, que va ser del 5,0%.

 

D'esquerra a dreta: Alfredo Bonet - Secretari general del Cercle d'Empresaris Alberto Cerdán - Director de Cooperació Institucional d'ICEX Marta Blanco - Presidenta CEOE Internacional MODERA: Nahjla Isaacs - Periodista Empresa Exterior Antonio Bonet - President Club Exportadors Jaime Montalvo - Director d'Internacional de la Cambra

 

 

D'aquesta manera, el dèficit comercial d'Espanya va assolir en el període els 14.711,8 milions d'euros, un 0,9% més que el registrat la primera meitat del 2018. Per tant, la taxa de cobertura es va situar en el 90,9%, amb prou feines 0,1 punts percentuals més que la del gener-juny del 2018.

 

En concret, el saldo no energètic va fer un dèficit de 2.587,1 milions d'euros, superior al del mateix període del 2018 (que va ser de 2.348,4 milions d'euros), mentre que el dèficit energètic va disminuir un 0,9% fins als 12.124,6 milions d'euros.

 

Pitjor comportament que el nostre entorn

 

En comparar les dades de Espanya amb els d'altres països del nostre entorn, veiem que aquesta primera meitat de l'any les exportacions espanyoles van créixer més que les d'Alemanya (on només van augmentar el 0,6% interanual) però per sota del conjunt de la UE-28 (3,0%), la zona euro (2,6%), Itàlia (2,7%), França (4,8%) o Regne Unit (2,7%). Les vendes a l'exterior van tenir encara un pitjor comportament a  Estats Units (van caure un -0,9% interanual), Xina (-0,4%) i Japó (%-4,7).

 

Alentiment des del 2018

 

Aquesta frenada en les exportacions ja s'intuïa al tancament del 2018. Per primera vegada des del 2010 les vendes a l'exterior van perdre pes al PIB, és a dir, van créixer menys que la resta de leconomia. Així, l'any passat les empreses espanyoles van vendre fora del nostre país béns per valor de 292.063,2 milions d'euros, un 3,17% més que el 2017. Tot i això, el seu pes al PIB es va reduir del 24,27% al 24,17%.

 

També la balança comercial va empitjorar l'any passat, en augmentar més les importacions (un 5,6%, fins a 318.863,9 milions d'euros) que les exportacions. D'aquesta manera, el dèficit comercial va assolir els 33.840 milions d'euros, un 36,8% més que el registrat el 2017 (24.744,3 milions).

 

 

L'any passat les empreses espanyoles van vendre fora del nostre país béns per valor de 292.063,2 milions d'euros, un 3,17% més que el 2017. No obstant això, el pes al PIB es va reduir del 24,27% al 24,17, XNUMX%

 

 

Anàlisi per sectors

 

Tres dels quatre principals sectors de l'exportació espanyola van tenir un comportament positiu en aquests primers sis mesos del 2019. Els béns d'equip, les exportacions de les quals representen el 20,5% del total, van augmentar un 6,7% interanual; les vendes d'alimentació, begudes i tabac, que suposen el 16,7% del total, van créixer el 3,5% interanual; i les exportacions de productes químics, que representen el 14,4%, van augmentar el 2,2% interanual. Per contra, el sector automòbil, amb el 15,8% del total, va llastar les exportacions en el període, en caure les vendes a l'exterior un 5,7% interanual.

 

Quant a les importacions, els principals sectors en termes de pes sobre el total van ser el de béns d'equip (les importacions van representar el 21,3% del total i van pujar un 4,5% interanual), productes químics (16,1% del total i van pujar un 6,7 ,14,0% interanual), productes energètics (0,6% del total i van augmentar un 13,2% interanual) i sector automòbil (2,5% del total i van decréixer un XNUMX% interanual).

 

 

 

Anàlisi geogràfic

 

Per àrees geogràfiques, les exportacions espanyoles van augmentar un 1,5% al ​​nostre principal mercat, la Unió Europea, els països del qual són la destinació del 66,4% dels béns exportats. Les vendes a la zona euro van créixer un 1,1%, mentre que les destinades a la resta de la UE es van incrementar un 2,6%. Destaca l'increment de les exportacions a Portugal (4,8%), Regne Unit (1,5%), Alemanya (1,4%), Itàlia (1,1%) i França (0,5%). Pel que fa a la resta de Europa és ressenyable la dada negativa d'exportacions de béns a Turquia, que es van reduir un 25,9%.

 

Les vendes a terceres destinacions ja suposen el 33,6% del total, i es van incrementar un 2,2% interanual en aquests primers sis mesos del 2019. De rellevància els increments d'exportacions a Amèrica del Nord (10,6%), Àsia exclòs Orient Mitjà (8,9%), Àfrica (5,0%) i Oceania (2,9%). No obstant això, hi ha hagut retrocessos a Orient Mitjà (-13,4%) i Amèrica Llatina (%-2,0).

 

Per països, els primers sis mesos del 2019 van destacar positivament els augments d'exportacions a Singapur (117,5%), Nigèria (53,7%), Canadà (28,7%), Corea del Sud (26,5%), Sud-àfrica (23,0%), Unió dels Emirats Àrabs Units (17,5%), Indonèsia (14,5%), Egipte (11,7%), Estats Units (6,7%) i Marroc (0,8%). Per la part negativa, van caure les exportacions a Argentina (%-37,7), Aràbia Saudita (%-19,1), Mèxic (-5,9%) i Perú (%-3,9).

 

 

Les exportacions espanyoles van augmentar un 1,5% al ​​nostre principal mercat, la Unió Europea, els països de la qual són la destinació del 66,4% dels béns exportats

 

 

Desigual comportament per comunitats

 

Aquesta primera meitat d'any està donant comportaments desiguals a les diferents comunitats autònomes. 12 han augmentat les vendes a l'exterior en el període, especialment Principat d'Astúries (33,7%), seguida per Cantàbria (19,6%) i Aragó (12,9%), i cinc les han reduït, Sobretot Galícia (un -10%), Castella i Lleó (-9,6%) i Illes Balears (%-8,7).

 

Catalunya continua sent la comunitat més exportadora, amb un 25,4% del total, i un increment del 2% interanual. Andalusia, la segona comunitat que més exporta, amb l'11,6% del total, va vendre un 0,8% menys en el període, i Comunitat Valenciana, la tercera al rànquing (amb l'11% del total), va augmentar les seves exportacions en un 2,7%.

 

La comunitat amb la major contribució positiva a la taxa de variació anual del període (1,7%) va ser Madrid, amb 0,6 punts percentuals, les exportacions dels quals van representar el 10,4% del total i van créixer el 6,2% interanual.

 

En cinquena posició se situa el País Basc, les exportacions del qual suposen el 8,9% del total, i van créixer en aquest semestre tot just un 0,8% interanual.

 

Galícia, que representa el 7,1% del total d'exportacions (la sisena al rànquing), va ser la comunitat amb la contribució negativa més gran a la taxa de variació interanual, -0,8 punts, seguida de Castella i Lleó amb –0,5 punts (5,0% del total).

 

Els indicadors segueixen en positiu

 

L'informe que elabora la Subdirecció General d'Estudis i Avaluació d'Instruments de Política Comercial de la Secretaria d'Estat de Comerç a partir de les dades de comerç declarades del Departament de Duanes de l'Agència Tributària no és l'única font d'informació que permet fer-nos un dia del estat en què es troba el comerç exterior espanyol.

 

La pròpia Subdirecció General d'Estudis i Avaluació d'Instruments de Política Comercial publica trimestralment la Enquesta de conjuntura de l'exportació. La del segon trimestre del 2019, la darrera coneguda, continua aportant valors positius en relació amb la percepció que les empreses exportadores tenen sobre el comportament de la seva cartera de comandes.

 

Així, l'Indicador Sintètic d'Activitat Exportadora (ISAE) -que resumeix la informació proporcionada per les empreses entrevistades sobre l'evolució de la cartera de comandes d'exportació en el trimestre de referència i les perspectives a tres i dotze mesos– se situa a 8,7 punts. Els valors positius del ISAE indiquen una millor percepció de lactivitat exportadora i/o de les previsions. Aquesta percepció moderada està vinculada al context complex i incert en què es desenvolupa el comerç internacional.

 

Els tres factors més citats en aquesta enquesta per les companyies espanyoles, per la seva influència positiva sobre l'activitat exportadora, continuen sent l'evolució de la demanda externa, la competència en qualitat i la disponibilitat dels recursos humans adequats per a l'exportació. Per contra, la competència internacional en preus, el preu de les primeres matèries i el preu del petroli han estat els dos factors més esmentats per la seva influència negativa.

 

És cert que l'ISAE del segon trimestre del 2019 segueix en valors positius, però és significatiu que, malgrat una lleugera alça el primer trimestre (quan va anotar 10,3 punts), porta caient des de finals de 2017 (quan va assolir els 25,8 punts).

 

Un altre indicador que ens pot ajudar a situar-nos és l'Índex de Solidesa de la Internacionalització (ISI) que elabora Amec, l'associació de les empreses industrials internacionalitzades. L'associació entenia que mesurar la internacionalització només a partir del valor de les exportacions o del número de empreses exportadores presentava limitacions, per la qual cosa va decidir crear un índex compost per 19 indicadors qualitatius i quantitatius a través del qual recollir de manera sintètica la fortalesa i la robustesa de la internacionalització de l'economia. La darrera dada coneguda, corresponent al tancament del 2018, continua sent positiva. De fet, mostra una meixora de la solidesa de la internacionalització de l'economia espanyola amb un increment del 6,20% respecte a l'any anterior, aconseguint un nivell de 7,268 punts sobre 10.

 

Els experts coincideixen: davant de l'alentiment del comerç exterior, reformes i innovació

 

Desacceleració és la paraula més repetida pels experts per valorar la situació del comerç exterior espanyol. 'L'alentiment de les exportacions és una tendència que ja ve des de començaments de l'any passat. Espanya està perdent quota de mercat al comerç mundial”, assenyala Antonio Bonet, president del Club d'Exportadors i Inversors Espanyols. "El sector exterior espanyol es ressent de la desacceleració de l'economia mundial i especialment d'alguns dels principals mercats d'exportació. Els intercanvis internacionals es contrauen i això afecta una economia molt oberta com l'espanyola”, afegeixen des del Cercle d'Empresaris, que vaticina que la tendència es mantindrà en els propers mesos.

 

Des de la CEOE, encara que qualifiquen la situació actual del comerç exterior espanyol com a positiva, en comparació amb fa una dècada, reconeixen que "la desacceleració de les economies europees i l'augment de la incertesa estan afeblint les nostres exportacions”. Així ho exposa Marta Blanco, presidenta de CEOE Internacional, qui explica que les nostres exportacions "continuen molt concentrades a la zona euro, per la qual cosa queden molt supeditades a l'evolució dels nostres veïns comunitaris".

 

Joan Tristany, director general d'amec (Associació de les empreses industrials internacionalitzades), es mostra una mica més positiu: “Espanya gaudeix de bona salut exportadora. L'Índex de Solidesa de la Internacionalització (ISI), que elabora anualment amec, va obtenir una puntuació del 7,26 sobre 10 el 2018, fet que suposa una millora del 6,2 % respecte de l'any anterior, malgrat les barreres comercials i de l'alentiment del creixement de les exportacions”. En la mateixa línia, Jaume Montalvo, director d'Internacional de la Cambra de Comerç d'Espanya, subratlla que el pes de les nostres exportacions al PIB ha crescut fins al 34% “el que ens situa, d'acord amb aquest indicador, en segon lloc, entre les grans economies europees, només darrere d'Alemanya”. Tot i això, Montalvo sí reconeix que “les noves tensions comercials i la desacceleració econòmica global repercuteixen negativament sobre l'evolució recent i perspectives a curt i mitjà termini”.

 

 

Desacceleració és la paraula més repetida pels experts per valorar la situació del comerç exterior espanyol

 

 

les causes

 

Els experts citen diverses raons com causes d'aquesta desacceleració dels intercanvis comercials internacionals: en especial, la disminució de la demanda dels nostres principals mercats, com Alemanya, França, Itàlia o Regne Unit; però també, encara que menys, la incertesa que genera el Brexit; o els efectes indirectes de la guerra comercial entre els Estats Units i la Xina.  

 

"El Brexit ha suposat una desacceleració de l'economia britànica i una depreciació de la moneda que, sens dubte, s'ha deixat notar a les exportacions dels nostres productes al Regne Unit”, explica la presidenta de CEOE Internacional. Per la seva banda, les polítiques proteccionistes dels EUA i la Xina han afectat directament alguns sectors a Espanya, “com l'oliva o l'acer”. “A això cal afegir la possibilitat creixent que els EUA decideixin imposar aranzels a les importacions de vehicles des de la UE, cosa que agreujaria l'actual crisi del sector automobilístic”, afegeix Marta Blanco.

 

A més de la contracció del creixement als nostres principals mercats d'exportació, la guerra comercial entre les dues potències mundials o la sortida del Regne Unit de la UE, des del Cercle d'Empresaris i el Club d'Exportadors apunten a un factor més: la inestabilitat política a Espanya. “Tots els factors assenyalats estan contribuint a la desacceleració de les nostres exportacions, però a ells se suma, de manera molt excel·lent, al nostre parer, l'absència d'un govern estable a Espanya que afronti una agenda reformista en matèria econòmica i empresarial que revitalitzi l'exportació i la internacionalització del nostre teixit productiu”, raona Antonio Bonet, president del Club d'Exportadors. En la mateixa línia, des del Cercle d'Empresaris opinen que la manca de Govern “contribueix a augmentar aquesta incertesa, especialment sobre la política econòmica i el marc regulatori futur, cosa que repercuteix negativament en la inversió, el creixement i l'ocupació”.

 

Com es pot revertir la situació?

 

Aconseguir que les companyies espanyoles salvin amb èxit aquesta fase de desacceleració del comerç internacional passa per generar un entorn de negocis favorable al creixement i el desenvolupament empresarial. “Per això cal posar en marxa reformes estructurals que permetin elevar la competitivitat del model productiu espanyol en àmbits com el laboral, fiscal o educatiu. La competitivitat és una condició necessària per a la internacionalització”, recalquen des del Cercle d'Empresaris. 

 

El Club d'Exportadors fa referència també al actual marc regulador que “pateix de rigideses que tenallen el dia a dia de la nostra economia”. Es refereixen als obstacles que impedeixen que les empreses guanyin mida per encarar processos d'innovació o internacionalització. “La realitat és que les nostres empreses són un 22% més petites que la mitjana de la UE. A les empreses els compensa continuar sent petites per no haver d'enfrontar-se a una sèrie de requisits i rigideses legals”, apunten. Els elevats preus de l'energia, la necessitat de més recursos en R+D+i o una reforma del sistema educatiu “per tal d'aproximar els continguts formatius a les exigències del mercat” són altres de les propostes del Club d'Exportadors per millorar la internacionalització de l'empresa espanyola.

 

Marta Blanco, presidenta de CEOE Internacional, també advoca per reforçar el paper de la Organització Mundial de Comerç que contribueix “a disciplinar els intercanvis comercials i respectar les regles del joc, de manera que es redueixin la incertesa i la inestabilitat als mercats, elements fonamentals per abordar estratègies d'internacionalització”. Ja en un àmbit intern, des de la CEOE demanen a l'administració “que adopti mesures en àmbits com ara la fiscalitat internacional, el finançament o la mobilitat internacional de treballadors”.

 

Davant l'aparició de noves barreres al comerç, des d'amec reclamen mesures: “N'hi ha algunes que poden ser internes, de la nostra economia, i cal treballar per alinear-les. També hi ha les barreres de destinació. Les administracions han de contribuir a la seva identificació facilitant la informació a les empreses perquè les puguin conèixer. I obtenir posicions que disminueixin aquestes barreres, cosa que afecta la UE”, explica Tristany. I davant el retrocés en la intensitat tecnològica de les exportacions espanyoles, el director general d'amec veu necessari un Pla Renove que modernitzi la capacitat productiva del país. “Som a la indústria 4.0, si els nostres equips productius segueixen sent els mateixos del segle passat, la resta de països que sí que facin aquest canvi i transformació ens passaran per davant”, subratlla.

 

Els reptes de futur

 

Millorar la competitivitat apostant per la innovació és la recepta dels experts perquè les empreses exportadores puguin afrontar els reptes del futur. Així, “inversions en investigació, desenvolupament, innovació, digitalització, talent o marca són alguns dels factors que permeten elevar el valor afegit i posicionar els béns i els serveis en els segments que corresponen a una economia del nivell de desenvolupament de l'espanyola”, assenyalen des del Cercle d'Empresaris. Un consell similar fa Antonio Bonet, president del Club d'Exportadors:”en aquesta recerca d'una productivitat més gran, les empreses han de apostar per la innovació, tant en matèria de productes i serveis com en processos, i han de buscar un posicionament basat tant en el disseny com en la marca”.

 

 Adaptar-se als canvis geopolítics “que tenen implicacions en les regles del comerç” ia la “imprescindible” transformació digital és la recomanació de Amec per a l'empresa que vulgui tenir èxit en la seva internacionalització.

 

 

Millorar la competitivitat apostant per la innovació és la recepta dels experts perquè les empreses exportadores puguin fer front als reptes del futur

 

 

Per la seva banda, Marta Blanco es refereix a la “importància de consolidar posicions i identificar oportunitats, en mercats i sectors on ja són presents i en nous mercats. Alhora, la necessitat de competir incorporant la innovació, la digitalització, la tecnologia i la sostenibilitat en les seves estratègies d'internacionalització”.

 

 Jaume Montalvo, director d'Internacional de la Cambra, aconsella també “dedicar mitjans a la preparació davant de contingències i riscos com els que genera el Brexit, o l'augment del proteccionisme a nivell mundial”, així com “aprofitar les oportunitats que brinden els nous acords comercials subscrits per la UE”.

 

Com conclou Montalvo mateix, l'exportació sempre suposa dificultats, però les empreses espanyoles poden i deuen apostar per la internacionalització.â € <